վ������
վ������
һ���о���չ���
����Ŀ��2016��12��������������Ŀ���Ա�����ƽ���������о�������Ŀǰ�������չ���á��Ѿ��ڵ�����ַ���ģ�ͺ͵�����ֱ��ջ�����㡢�������������������ĸĽ���������ʧ���ݽ�ģ�������ٱ��պ�ũҵ���ֱ��յľ���ģ�͵ȷ���ȡ�������Խ�չ����������ģ�͵��о���Ҳ�н���й�ʵ�����ݵ�ʵ֤����������Ŀ��Ƶ��ĸ��ӿ��ⷽ���϶�ȡ���˽Ϻõ��о���չ�������о��ɹ��Ѿ������������а���2��ר������ũҵ�����еľ���ģ���о����͡�����ģ�ͣ�����R�ı�����ʧԤ�⡷���Լ�12ƪѧ�����ģ�������INSURANCE MATHEMATICS & ECONOMICS�� ASTIN BULLETIN����ͳ���о������������о����͡�ϵͳ����������ʵ��������Ҫѧ���ڿ��ϡ�
����Ŀ��ִ�й�������֯������С��ѧ�����飬�����й������ѧ�ٰ��2018��ڰ˽����ͳ����̳����֯����Ӧ�ķֻ᳡����Ŀ���Ա�����˴βμӹ��ʷ��չ����뱣����ᡢ���ʾ���ʦ��ᡢ���չ����뾫����̳��ѧ�����飬����ѧ���ɹ������������õ����Ӱ�졣��Ŀ��ϯר�һ�Ӧ����2017����ʷ��չ����뱣����������ˡ�����ϸ�֡���ʧԤ���뱣�ն��ۡ������ⱨ�档
��Ŀ���Ѿ��Ѽ��������й���½�����������صľ�����ʧ���ݣ�����˹����г��Ͼ���ծȯ�ķ��м۸�������ʧ�;������͵����ݣ�Ϊ�Ľ������ƾ���ծȯ�Ķ���ģ�͵춨�˻�����
����Ŀ����Ҫ�о�Ŀ���Ǿ��ֱ��յľ���ͳ��ģ�ͼ���Ӧ�ã�������Ŀ�����Ҫ���������ھ���ͳ��ģ�͵Ľ������Ż���ʵ֤�����ϣ�Ŀǰ�γɵ��о��ɹ�ƫ������ģ�ͣ���δ�γ���Ӱ��������ѯ���棬������Ŀ���ں����о���Ӧ�����ӵ�����֮һ��
��Ŀ��ִ�й����У���Ŀ���ϸ�ִ�е����ľ���Ԥ�㣬�������о������ı仯����Ŀ�ʽ��ʵ��������ܳ����뵱��Ԥ�㲻һ�µĵط�������ܹ��ں����ʵ������ʽ�Ԥ�㣬��������������Ŀ�����Ч����
�����о��ɹ����
��������������Ԥ������ֱ��ջ�����㡷�ѱ���ͳ���о���¼�ã��������ҹ���½����1950-2015���ڼ�ĵ����ֺ�Ϊ�о����������ڶ�ά���ɹ��̽����˵����ֺ�����������Ԥ��ģ�͡����ݵ������������ķֲ��������������ֺ���Ϊ�Ǿ����¼��;����¼����ֱ����ҽضϵĸ�����ֲ����ҽضϵĹ��������зֲ������������������β��ɹ������������ֺ��ڸ����ڼ�ķ�����������Panjer�������Ϳ��ٸ���Ҷ�任������������������ض�ʱ�ڵķֲ��Լ����ն���ֵ�������ؿ���ģ�ⷨ�����ҹ������������ջ���Ĺ�ģ�ʹ�����ˮƽ���봫ͳ�ľ���ģ����ȣ���������ķ���ͬʱ�����˵����ֺ�������ʱ��͵���������������ά�ȣ��Ե���������������ϸ��Ӻ���Ϊ�����ҹ��������������ṩ��һ���µ�˼·��
���������Ԥ���Copula��Ϸֲ�ģ�͡��Ѿ�����ϵͳ����������ʵ����¼�ã��������ҹ�1950-2015���ڼ�ĵ����ֺ�ͳ��������Ϊ�о������������˵����ֺ�����������ֱ�Ӿ�����ʧ��Copula��Ϸֲ�ģ�ͣ��ڸ�ģ���У��������ֺ���Ϊ�Ǿ����¼��;����¼��������˶��ضϵĸ�����ֲ�����������зֲ�����Ļ�Ϸֲ�����������������ҽضϵ�Gumble�ֲ�����������зֲ�����Ļ�Ϸֲ���϶���ֱ�Ӿ�����ʧ����Copula������������������ֱ�Ӿ�����ʧ֮���������ϵ����ͨ�����ؿ���ģ����������������µ����ֺ��ķ��ն���ֵ���봫ͳ�ĵ������ģ����ȣ��������������������ֱ�Ӿ�����ʧԤ��ģ�Ϳ����˸��Եıʷֲ������ǵ����Ϸֲ����Ծ������ݵ���ϸ��Ӻ���Ϊ�ҹ�����������ֱ����ƶ��ṩ��һ�ֿɹ�ѡ��ľ���ģ�͡�
�ҹ�Ŀǰʵʩ��������ũҵ���մ����ű���ˮƽ�ͣ�����ɱ��ߣ��Լ���ѡ��͵��·��յ����⡣����������տ�����Ч���Ƶ��·��պ���ѡ����գ��Ӷ����Խ��ͱ��ճɱ����ڴ�ͳ�ķ����嶨ģ���У�����ǻ��������������嶨���շ��ʣ�������������ũ���������ķ��������������ڲ�ƥ������⡣������������ũ��������������ն��ۡ������������뱴Ҷ˹ʱ��ģ�����ϣ�Ϊ����ȷ���嶨����������յķ����ṩ��һ���·������ڷ�������ʱ������ʹ���˵������ݣ��������˸�������͵������ء�����ɽ��ʡ��С������������ݣ������˷ֲ㱴Ҷ˹ʱ��ģ�ͶԸ������������С���������Ԥ�⡣����������봫ͳģ����ȣ�ʱ��ģ�͵�Ԥ������Ϊȷ�ͺ���
������GB2�ֲ��ı�Ҷ˹��������������ģ�͡�����GB2�ֲ�������һ����������������ģ�ͣ���ģ�����ȼ��費ͬҵ���ߵ�����������GB2�ֲ������ڷֲ��������������¹���ͽ�չ����Ϊ���ͱ������������������ЧӦ��������ҵ����֮���������ϵ��Ȼ�������Ҷ˹HMC�������в������ƺ�δ���������Ԥ�⣬���������������Ԥ��ֲ���������������Ľ��÷���Ӧ�õ�����ҵ���ߵ��������������ݽ���ʵ֤�о������������������������˱Ƚϡ�ʵ֤�о��������������GB2�ֲ�����������������ģ�Ͷ�δ����������β�����պͲ�ȷ���ԵĿ��Ǹ��ӳ�֣������������������к�β���߳�β�������������ݡ�
��������ʧ���ݵ���Ϸֲ�ģ�͡������������ֲ��ֱ��������зֲ����������зֲ�������ϣ������������µ���Ϸֲ�ģ�ͣ����̶�Ȩ�ص���������-��������Ϸֲ�ģ�͡��ɱ�Ȩ�ص���������-��������Ϸֲ�ģ�͡��Լ��ɱ�Ȩ�ص���������-������������Ϸֲ�ģ�͡������е���Ϸֲ�ģ����ȣ���������Ϸֲ�ģ�ͽṹ���Ӽ�࣬Ϊ��ϼ���β�ľ�����ʧ�����ṩ���µı�ѡģ�͡�
��δ��������������ı�Ҷ˹�ֲ��������λ�ع�ģ�͡��ڷ�����δ��������������У�����AL�ֲ������˱�Ҷ˹�ֲ��������λ�ع�ģ�ͣ����봫ͳ�ķDz�������λ�ع�ģ�ͽ����˱Ƚϡ�ͨ�����ؿ��巽���Ӳ����ĺ���ֲ��з���������������λ�����ı��ʽ�������������ձʵķֲ������������˷��ձʵ��������䡣����һ������������ݵķ��������������Ҷ˹�ֲ��������λ�ع�ģ�Ϳ����������ƴ�ͳ��λ�ع�ģ�Ͷ�δ����������Ԥ��Ч������Ϊ���չ�˾�ķ��չ����ṩ�����м�ֵ����Ϣ��
������һ���о��ƻ�
δ�����꽫��Ҫ�����й��ľ�����ʧ���ݽ���������ͳ��ģ�ͣ���չʵ֤�о������幤���������£�
2018.7-2019.7���Ѽ����������ʧ�����Ҷȵ����ݣ���ƶഥ�����Ƶĵ���ָ�����ղ�Ʒ��������Ӧ�Ķ���ģ�͡����ڽ��������ݣ��������ָ�����գ���������Ӧ�ľ���ͳ��ģ�͡��ٿ�һ��С��ѧ�����ֻᡣ
2019.7-2020.7������ũҵ���ֱ��յľ���ͳ��ģ�ͣ�����й�ʵ��ũҵ��ʧ���ݣ�����ũҵָ�����ղ�Ʒ����ƺͶ���ģ�͡�
2020.8-2020.12��д����棬�ٿ���Ŀ�ܽ�ᡣ
�������鹩�壩
